Co-Investments
Seite an Seite investieren.
Mit Co-Investments erhalten institutionelle Investoren direkten Zugang zu Assets mit ausgewählten und erfahrenen Fondsmanagern.
Thorsten Birke
Managing Director · Head of Institutional Clients – International
Co-Investmentexpertise über drei Anlageklassen hinweg.
Unsere Experten verfügen über langjährige Erfahrung mit Direktinvestitionen, schätzen das Rendite-Risiko-Potenzial auf Ebene der Portfoliounternehmen ein und verstehen die Komplexität von M&A-Prozessen.
Klare Vorteile für unsere Anleger.
Zugang zu einem maßgeschneiderten Portfolio an ausgewählten Co-Investments in Europa und Nordamerika
Breite Streuung über Fondsmanager, Geografien und Sektoren
Auswahl an Unternehmen ermöglicht gezielten Einfluss auf nachhaltige Geschäftspraktiken und Verhaltensweisen.
Attraktive Kosten ohne doppelte Gebühren, da Co-Investments meist auf No-Fee-/No-Carry-Basis getätigt werden.
Reduziertes Risiko durch doppelte Due Diligence (Fondsmanager und Golding)
Gründliche Due Diligence ist entscheidend für die Auswahl der richtigen Investitionen.
General Partner schätzen Geschäftsbeziehungen mit sachkundigen Partnern und eingehender Due Diligence - ein großer Vorteil für Co-Investmentprozesse.
Aufgrund unserer Erfahrung und unseres Netzwerks sind wir in der Lage, aus einem umfangreichen Dealflow selektiv ein Portfolio aufzubauen, das breiter diversifiziert ist als die Portfolios der meisten Zielfonds. Wir haben uns bei den relevanten Fondsmanagern im Markt als zuverlässiger Partner erwiesen, der zu Opportunitäten schnelles Feedback gibt und bei einer positiven Entscheidung die Transaktion auch in kürzester Zeit erfolgreich abschließen kann.
Unser etablierter Investitionsprozess mit Schlüsselkriterien sichert eine stabile Erfolgsbilanz über Marktzyklen hinweg. ESG-Analysen sind integraler Bestandteil unseres Investmentprozesses.
Investitionen in Co-Investments beinhalten auch Risiken.
- Es kann nicht garantiert werden, dass ein bestimmtes Rendite- oder Ertragsziel erreicht wird. Renditen der Vergangenheit und Prognosen sind keine Garantie für Erfolge in der Zukunft.
- Nicht an der Geschäftsführung eines Co-Investment-Fonds beteiligte Minderheitsgesellschafter haben keine oder nur eingeschränkte Einflussmöglichkeiten auf den Fondsmanager.
- Auf Ebene der Co-Investment-Fonds ist häufig ein Einsatz von nicht unerheblicher Fremdfinanzierung (sogenannter Leverage) gestattet und üblich. Obwohl die Nutzung der Fremdfinanzierung die Wertentwicklung verbessern kann, erhöht sich auch das Potenzial von Verlusten.
- Die Verkehrswerte der Co-Investment-Fonds können hinsichtlich makroökonomischer Einflussfaktoren und/oder anderer sich ändernder Marktbedingungen, insbesondere auch des Marktzinsniveaus, erheblichen Schwankungen unterliegen.
- Bei Co-Investment-Fonds handelt es sich üblicherweise um nicht regulierte Investmentvehikel, die nur einen eingeschränkten Anlegerschutz bieten.
- Das Risiko der steuer- und aufsichtsrechtlichen Konzeption der Co-Investment-Fonds und der von diesen getätigten Investments trägt der Anleger.
- Durch die Verwirklichung von Risiken können die Anleger der Co-Investment-Fonds Wertverluste bis zur Höhe des Totalverlusts des investierten Kapitals erleiden.
Ausführliche Risikohinweise finden Sie in dem Emissionsdokument des jeweiligen Beteiligungsprogramms.
